當下的互聯網金融著實正熱。一位網絡信貸（P2P）的老板對當前互聯網金融發展的感慨頗深：我們現在做的也未必是真正的互聯網金融，只是借技術之勢，將業務觸角伸向以前大鱷們看不上的小客戶，談不上已用數據形成新的商業模式。這一感慨充滿著反諷：一邊要革傳統金融機構的命，一邊又想把自己演進成傳統金融。

    究竟什么才是真正的互聯網金融？馬明哲的一次總結令人印象頗深：互聯網金融是憑借流量獲取海量數據，再基于對數據的分析和處理，切入到金融服務領域。

    美國個人理財網站Mint就做了個漂亮的示范：它先通過授權把用戶的多個賬戶信息（支票、儲蓄、投資和退休金等）與Mint賬戶連接，自動更新用戶的財務信息，并把收支信息劃歸不同的類別（例如餐飲、娛樂、購物等）；隨后要對數據進行統計，幫助用戶分析各項開支的比重、制訂個性化的省錢方案和理財計劃。如此，用戶相當于擁有了個人財務中心和***理財顧問。

    不難看出，互聯網金融除了需要互聯網的數據分析與處理能力外，還需要精深的金融模型。而這在美國已形成了***的發展土壤，反觀國內的玩家們，如何才能深耕出真正的互聯網金融？

    金融界***人士陳宇曾在建行負責***業務多年，并以“江南憤青”的筆名長期追蹤國內互聯網金融，他對阿里金融有著獨到見解，“雖然阿里金融呈現的是小貸公司和擔保公司的外衣，但是卻恰恰反映了互聯網金融的本質，它是在用互聯網的思維對金融進行革新。”

    在他看來，阿里巴巴將自身網絡內的客戶交易數據、信譽數據、貨運數據、認證信息、競爭力數據等進行量化處理，同時引入第三方機構，例如海關、稅務、電力、水力等數據與之匹配，從而形成了一套風險判別和控制標準。這樣，阿里就可以建立起純粹的定量化***發放模型，這個模型的好處不僅僅是提升放貸效率，而是讓金融機構的作用弱化，做成純粹的互聯網金融。

    但不是每個互聯網企業都像阿里有如此龐大的用戶量支撐。除了阿里小貸，國內能找出來的真正的、名氣稍微叫響的互聯網金融也就剩拍拍貸了。不墊付本金、不線下調查，拍拍貸很執著地只做平臺上點對點的撮合，但在目前的信用環境下，它的生存并不順利。所以當宜信、人人貸、紅嶺創投等其他P2P的月交易量早就過億的時候，拍拍貸還在8000萬元徘徊。

    日前舉辦的互聯網金融與資本市場研討會上，廣發基金副總經理肖雯分享了她對金融互聯網的看法，“行業正在焦灼推進中，才會讓很多人對互聯網金融到底是互聯網金融還是金融互聯網有了疑問。我覺得爭論這個沒多大的意義，***核心的還是我們如何用互聯網的思維、技術和價值觀來改造我們的業務體系。”

    肖雯認為爭論這兩個詞的差別沒有意義，卻又恰恰給出了爭論的意義：如果搞不清楚兩者的差別，那么民間機構和金融機構就***只是把傳統的金融業務放在網絡上而已，就談不上用互聯網的思維、技術和價值觀來改造金融業務體系。

    一位廣發基金的高層曾吐槽說，在京東上買了個臺燈，京東的客服不斷發短信提醒臺燈已下單、臺燈已發貨、臺燈的物流狀態……而他花了200萬元買自己基金公司的基金產品，卻沒有任何反饋。這也表明，互聯網的服務思維是基金行業首先應該學習的。

    日前舉辦的互聯網金融與資本市場研討會上還有這樣一個有趣的細節：當日參加研討會的嘉賓，主要分為互聯網企業和基金、券商等金融機構兩派人馬。互聯網一派的嘉賓在演講時幾乎全部脫稿，甚至習慣在偌大的講臺上來回走動，并示意大家可以隨時提問；金融派系的嘉賓大部分則照著演講稿和PPT亦步亦趨，語速沉穩一板一眼地完成整個展示。其實金融業也能夠像互聯網人士一樣、、冒險，但是，他們更遵從的是既定的規則制度與行為方式。傳統大鱷們要是想做真正的互聯網金融，那就從脫稿開始吧。